Sàn giao dịch tiền mã hóa Binance đang dần mất thị phần vào tay các đối thủ nhỏ hơn, trong bối cảnh các sàn DEX ngày càng trở thành mối đe dọa đối với các CEX.
Binance sụt giảm thị phần giao dịch vào tay các đối thủ
Theo một báo cáo nghiên cứu đến từ 0XScope, sàn giao dịch tiền mã hóa lớn nhất thế giới Binance đã chứng kiến khối lượng giao dịch spot giảm 13% so với cùng kỳ năm ngoái, từ mức 52,5% ghi nhận hồi tháng 10/2023 xuống chỉ còn 39,5% thời điểm hiện tại.
Không chỉ khối lượng giao dịch spot, thị phần giao dịch phái sinh crypto của Binance cũng giảm 8,4% so với cùng kỳ, từ 50,9% vào tháng 10/2023 xuống chỉ còn 42,48% tháng 10 năm nay.
Báo cáo còn nhấn mạnh các sàn giao dịch nhỏ hơn, chẳng hạn như Bybit, Bitget và OKX đã tận dụng lợi thế từ việc thị phần của Binance giảm, khi "Bybit đã nhảy từ vị trí số 7 vào năm ngoái với 3,2% thị phần lên vị trí số 2 với 8,51%, tăng hơn gấp đôi thị phần. Trong khi đó, OKX, hiện là sàn giao dịch spot lớn thứ ba, đã tăng nhẹ từ 5,4% lên 6,38%".
Theo báo cáo, thị phần ngày càng tăng của Bitget (từ 8,2% lên 12,7%) là do tập trung vào các sáng kiến giáo dục, phát triển sàn giao dịch lấy người dùng làm trung tâm, và các quan hệ đối tác chiến lược gần đây bao gồm hợp tác với siêu sao bóng đá Lionel Messi hay những câu lạc bộ thể thao toàn cầu như Juventus đã giúp xây dựng niềm tin và độ nhận diện thương hiệu, thu hút người dùng mới đến nền tảng.
Tuy nhiên, Binance không phải là sàn duy nhất bị mất thị phần. Sàn giao dịch tiền Crypto.com cũng chứng kiến sự sụt giảm tương tự, khi thị phần giảm từ 15% ghi nhận hồi tháng 10/2023 xuống dưới 4% vào tháng 2/2024. Theo báo cáo, sự suy giảm này trùng hợp với sự gia tăng thị phần của cả Binance và Upbit.
— 0xScope (@ScopeProtocol) October 21, 2024New on 0xScope: The 2024 CEX Market Report
Some of our latest findings:
📊 @Bybit_Official jumps from #7 to #2 in spot trading, now #3 overall behind #1 @binance, #2 @okx
📉 Binance market share shrinks for 2nd straight year, but shows signs of recovery
📈 DEX volume is now 15%… pic.twitter.com/O4bmqDnk7g
Một điều đáng báo động trong báo cáo là việc các sàn giao dịch phi tập trung (DEX) đang trở thành mối đe dọa ngày càng lớn đối với các CEX. Trong năm qua, khối lượng giao dịch DEX đã "tăng trưởng đáng kể", vượt qua mốc 250 tỷ USD mỗi tháng vào tháng 3 và tháng 6. Đây là lần đầu tiên ghi nhận sự vượt trội này kể từ tháng 12/2021.
Tính đến ngày 17/10, khối lượng giao dịch spot của DEX so với CEX chiếm khoảng 13,6%, tức là cứ 1 tỷ USD giao dịch trên các sàn tập trung như Binance, OKX...thì có khoảng 136 triệu đô la được giao dịch trên các nền tảng phi tập trung.
Tuy nhiên, dù khối lượng giao dịch của các sàn DEX đã ghi nhận sự "tăng trưởng đáng kể", nhưng tỷ trọng volume giữa DEX và CEX lại giảm dần, cho thấy các sàn DEX vẫn chưa thể cạnh tranh với sàn CEX về mảng giao dịch phái sinh.
Mặc dù thị phần spot của Binance giảm khi so sánh số liệu cùng kỳ năm ngoái, sàn này vẫn chiếm hơn 22,5 nghìn tỷ USD khối lượng giao dịch trong tổng tổng cộng 54.000 tỷ đô la khối lượng giao dịch từ 22 sàn CEX lớn nhất. Đặc biệt, 0XScope báo cáo trong những tuần gần đây thị phần của Binance đang có xu hướng tăng dần trở lại.
"Thị phần của Binance đã có xu hướng tăng trong những tuần gần đây, và nếu xu hướng này tiếp tục, các sàn đối thủ như OKX, Bybit, Bitget...sẽ gặp khó khăn hơn trong việc giành thêm thị phần."
Mặc dù các sàn DEX có ưu thế về tính phi tập trung và ngày càng cải tiến về mặt tính năng, thì DEX vẫn không thể so bì với CEX về tính tiện dụng.
Thanh khoản là ưu thế hàng đầu của các sàn tập trung, với độ sâu của sổ lệnh trên các sàn CEX lớn luôn bỏ xa các đối thủ phi tập trung. Nếu không có thanh khoản đủ dày, các lệnh giao dịch lớn dễ dàng gặp rủi ro trượt giá, dẫn đến lợi nhuận lệnh sụt giảm.
Lý do thứ hai là trải nghiệm người dùng. Giao diện các sàn DEX thường không liền mạnh và thân thiện như trader kỳ vọng. Nếu là người dùng mới, những thao tác với smart contract và điều chỉnh phí gas sẽ khó khăn hơn nhiều, trong khi với sàn CEX thì chỉ người dùng chỉ cần bấm đặt lệnh.