Trong cuốn sách cách kiếm lợi nhuận 18000% trên thị trường – Thật mỉa mai, một trong những nguyên nhân lớn nhất gây ra thất bại có thể chính là thành công. Điều này nghe có vẻ lạ, nhưng nếu mới bước vào thị trường chứng khoán mà đã đạt thành công lớn, hay nói cách khác là đạt được tỷ suất sinh lợi lớn, chúng ta dễ rơi vào cảnh ảo tưởng rằng mình toàn năng và bất khả chiến bại trong đầu tư.
Tuy nhiên, đó là ảo tưởng mang tính hủy hoại cực kỳ cao vì nó khởi nguyên từ bản ngã. Là một nhà giao dịch, bản ngã luôn là kẻ thù của bạn. Bản ngã không hề quan tâm đến chuyện người khác đúng hay sai, mà nó chỉ quan tâm đến việc tự bảo vệ cho chính nó. Bill O’Neil đã căn dặn chúng tôi về điều này, và chúng tôi đã ghi lại lời khuyên răn ấy trong nhật ký giao dịch của mình như sau: “Đừng bao giờ để sự thật trở thành kẻ thù của bạn”, và những nhà giao dịch nào hành động dưới sự chi phối của bản ngã đều mắc phải tình trạng này.
Trong bong bóng dot-com vào cuối thập kỷ 1990, chẳng hiếm nhà đầu tư ngạo nghễ nghĩ rằng mình “thần thông quảng đại” để rồi cuối cùng, thái độ khinh mạn ấy khiến rất đồng nghiệp của chúng tôi đi đến chỗ lụi tàn, họ kiếm được tiền như nước, trong thị trường bong bóng và bán đầy hợp lý ở vùng đỉnh. Tuy nhiên, vấn đề là một số lại bắt đầu cho rằng tất cả là nhờ sự “tinh nhạy” của mình và rằng họ có thể kiếm được lợi với cây đũa thần trong đầu tư mà họ mới tìm ra. Nhầm tưởng “cú chạm tay của vua Midas, biến mọi thứ thành vàng” sẽ kéo dài mãi mãi, nhiều người mua những”tượng đài” thể hiện tài năng đầu tư của mình bằng siêu xe, căn hộ thứ hai. Tất cả những điều này lại càng được củng cố khi họ tư đưa ra kịch bản tài sản mình kiếm được trong 5 năm, 10 năm, 15 năm tới với ROIC (tỷ suất sinh lợi trên vốn đầu tư) hiện tại.
Những nhà giao dịch này thực hiện công cuộc thay đổi nghề nghiệp với niềm tin họ đã hiểu được toàn bộ thị trường, mặc dù họ chỉ mới giao dịch qua một chu kỳ thị trường ngắn ngủi, chứ chưa nói tới việc họ còn không có đủ ít nhất 10 năm kinh nghiệm giao dịch.
Đừng biến bản thân nhà đầu tư giống Mickey trong bộ phim Disney
Trong bộ phim Disney này, Mickey có thể sử dụng những kỹ thuật ma thuật hết sức sơ đẳng của mình để điều khiển cái chổi làm việc cho mình, nhưng chẳng mấy chốc Mickey phát hiện mình không hoàn toàn kiểm soát được cây chổi như suy nghĩ lúc đầu dù chú ta rất thành công trong việc phù phép lên cây chổi. Cuối cùng, cái chổi gây ra hàng loạt thiệt hại vì Mickey không đủ khả năng kiểm soát nó.
Theo cách tương tự, một thành công nhỏ trên thị trường chứng khoán có thể là điều nguy hiểm. Như Bill O’Neil từng nói với chúng tôi “Khi anh bắt đầu kiếm được khoản tiền lớn trên thị trường và nghĩ rằng mình biết mọi thứ. Thực ra, anh chẳng biết gì! Thị trường mới là người biết mọi thứ chứ không phải anh”. Đây chính là sự thực căn bản trong đầu tư. Thị trường biết mọi thứ chứ không phải bạn. Công việc của bạn là học cách đọc thị trường và đi theo Ngài ấy.
Vấn đề là một khi bắt đầu kiếm được khoản tiền lớn trên thị trường, bạn bắt đầu cho rằng mình đã hiểu hết thị trường và bạn chứ không phải ngài thị trường, biết mọi thứ. Bạn bắt đầu “ra lệnh” cho ngài thị trường phải làm gì và phải đi theo suy nghĩ của bạn ra sao. Tuy nhiên điều này chẳng được tích sự gì ngoài khiến bạn chệch khỏi cách tiếp cận đúng đắn và thuần túy, đó là theo dõi thị trường hàng ngày, cố gắng lắng nghe xem thị trường bảo gì với bạn. Rốt cuộc, bạn đang đẩy bản thân vào một bài học cay đắng mà ngài thị trường sẽ dạy bạn. Thị trường sẵn lòng dạy cho bạn hiểu được ai mới thực sự là kẻ cầm kịch.
Tất cả bộ não thông minh nhất thế giới này đều không bao giờ dự đoán chính xác tương lai của thị trường.
Minh chứng, bài phát biểu nổi tiếng”Lạc quan tếu” của nguyên chủ tịch Fed – Alan Greenspan vào năm 1997 có trước 3 năm cú vỡ của bong bóng dot-com,. Rất nhiều người đã bỏ lỡ rất đậm và rất nhiều chi phí cơ hội nảy sinh khi ai cũng cố đoán đỉnh thị trường dựa trên những gì họ cho rằng nên xảy ra, và đánh giá rằng xu hướng tăng của thị trường quá sức phi lý và chỉ dựa vào “Lạc quan tếu“. Càng là một nhà giao dịch thành công qua thời gian, bạn là người có xu hướng áp đặt lên thị trường điều bạn nghĩ lý ra phải xảy ra.
Trích sách Cách kiếm lợi nhuận 18000% trên thị trường chứng khoán
Có thể bạn quan tâm:
Cách kiếm lợi nhuận 18000% trên thị trường chứng khoán
ĐẶT SÁCH NGAY